برای شروع تولید فهرست مطالب ، یک هدر اضافه کنید

    تحلیل سه شنبه 3 نوامبر

    نرخ نقدی (بهره) ، و بیانیهRBA ؛ استرالیا

    نرخ نقدی عبارت است از نرخ بهره وام های یک شبه بین واسطه های مالی است که درسه شنبه اول هر ماه محاسبه و منتشر می شود. تصمیم نرخ معمولاً در بازار قیمت گذاری می شود ، بنابراین معمولاً تحت الشعاع بیانیه نرخ RBA قرار می گیرد که متمرکز بر آینده است. نرخ بهره کوتاه مدت مهمترین عامل در ارزیابی ارز است . معامله گران به بیشتر شاخص های دیگر نگاه می کنند تا فقط پیش بینی کنند که نرخ در آینده چگونه تغییر خواهد کرد.در رابطه با تصمیم نهایی نرخ نقدی اعضای هیئت مدیره بانک ذخیره در مورد تعیین نرخ ، به اتفاق نظر می رسند.

    پس اعلام نرخ نقدی بیانیه بانک مرکزی استرالیا منتشر می شود. این بیانیه  یکی از اصلی ترین ابزارهایی است که هیئت مدیره بانک ذخیره RBA برای برقراری ارتباط با سرمایه گذاران درباره سیاست های پولی از آنها استفاده می کند. این شامل نتیجه تصمیم آنها در مورد نرخ بهره و تفسیر در مورد شرایط اقتصادی موثر در تصمیم آنها است. مهمتر از همه ، در مورد چشم انداز اقتصادی بحث می کند و سرنخی از نتیجه تصمیمات آینده ارائه می دهد.

    نرخ نقدی رسمی استرالیا به 0.10 درصد سقوط کرده است که کمترین نرخ بهره در تاریخ این کشور است.اقتصاددانان بانک ذخیره استرالیا (RBA) امروز در تلاش برای تحریک اقتصاد کشور از یک رکود اقتصادی ناشی از COVID-19 ، تصمیم گرفتند که نرخ ها را کاهش دهند.این سومین بار است که نرخ بهره در سال جاری کاهش می یابد. در ژانویه 2020 ، دارندگان وام مسکن 0.75 درصد سود بازپرداخت خود را پرداخت می کردند.در جلسه روز سه شنبه ، هیئت مدیره RBA نرخ رسمی پول نقد را از 0.25 % به 0.10% ، کاهش داد ، یک پایین ترین نرخ تاریخی دیگر ، و همچنین بسیاری از جعبه ابزار باقی مانده خود را آزاد کرد.

    فیلیپ لوو ، فرماندار RBA ، گفت: هیئت مدیره در جلسه امروز خود در مورد بسته اقدامات بعدی برای حمایت از ایجاد شغل و بهبود اقتصاد استرالیا از بیماری همه گیر تصمیم گرفت.عناصر بسته امروز به شرح زیر است. کاهش در نرخ نرخ نقدی به 0.1٪ ، کاهش در هدف برای بازده اوراق قرضه 3 ساله دولت استرالیا به حدود 0.1٪ ، کاهش نرخ بهره در نقشه های جدید تحت تسهیلات تأمین اعتبار به 0.1٪ ، کاهش نرخ سود موجودی تسویه حساب صفر ، خرید 100 میلیارد دلار اوراق قرضه دولتی با سررسید حدود 5 تا 10 سال طی شش ماه آینده.

    آخرین اقدام ، گسترش عمده کاهش کمی (QE) در استرالیا و هیجان ، یا عصبی بودن ، از اقتصاددانان استرالیایی است. این امر باعث گسترش بیشتر پول و افزایش قیمت دارایی ها خواهد شد.لوو گفت: ترکیبی از خرید اوراق قرضه RBA و نرخ بهره پایین در منحنی بازده با کاهش هزینه های تأمین مالی برای وام گیرندگان ، کمک به نرخ ارز پایین تر از موارد دیگر و حمایت از قیمت دارایی ها و ترازنامه ، به بازیابی کمک می کند.لوو گفت: با توجه به چشم انداز ، هیئت مدیره انتظار ندارد نرخ نقدی را حداقل برای سه سال افزایش دهد.تمرکز اصلی RBA برای کاهش نرخ بهره این است که کسب و کارها از اعتماد به نفس کافی برخوردار باشند و مایل به سرمایه گذاری و همچنین تشویق خانوارها برای هزینه باشند. با توجه به این موضوع ، RBA به دنبال تحریک سرمایه گذاری در مشاغل ، رشد مشاغل و مصرف خانوار است.مثل همیشه ، اولویت اصلی آنها رشد مشاغل است ، در این بیانیه صراحتاً به لزوم كاهش نرخ بیكاری اشاره شده است – كه انتظار می رود اوج آنها در حدود 8٪ باشد.

    فیلیپ لو ، فرماندار RBA در بیانیه پولی خود گفت که دلیل این کاهش تأمین اعتبار بیشتر استرالیایی ها است.آقای لو اظهار داشت: در جلسه امروز خود ، هیئت مدیره در مورد بسته اقدامات بعدی برای حمایت از ایجاد مشاغل و بهبود اقتصاد استرالیا از بیماری همه گیر تصمیم گرفت . با توجه به اینكه استرالیا با یك دوره بیكاری بالا روبرو است ، بانك ذخیره متعهد می شود هر آنچه در توان دارد را برای حمایت از ایجاد مشاغل انجام دهد. نکته دلگرم کننده این است که ، داده های اقتصادی اخیر کمی بهتر از حد انتظار بوده و چشم انداز کوتاه مدت بهتر از سه ماه پیش است.حتی در این صورت ، انتظار می رود که بهبودی بسیار پر پیچ وخم  باشد و چشم انداز همچنان به مهار موفقیت آمیز ویروس وابسته باشد.

    عناصر بسته امروز به شرح زیر است:

    کاهش در نرخ نرخ نقدی به 0.1 درصد

    کاهش در هدف برای بازده اوراق قرضه 3 ساله دولت استرالیا به حدود 0.1 درصد

    کاهش نرخ سود نقاشی های جدید تحت تسهیلات تأمین اعتبار مدت دار به 0.1 درصد

    کاهش نرخ بهره موجودی مانده تسویه حساب به صفر

    خرید 100 میلیارد دلار اوراق قرضه دولتی با سررسید حدود 5 تا 10 سال در شش ماه آینده.

    همبستگی بازاری

    بر اساس برنامه خرید اوراق قرضه با عمر طولانی تر ، بانک اوراق قرضه صادر شده توسط دولت استرالیا و ایالات و مناطق را با انتظار تقسیم 80/20 خریداری خواهد کرد. این اوراق در بازار ثانویه از طریق مزایده های منظم خریداری می شود و اولین حراج این پنج شنبه برای اوراق بهادار دولت استرالیا برگزار می شود. جزئیات بیشتر حراج ها در آگهی همراه بازار ارائه شده است.بانک برای خرید اوراق قرضه به هر مقدار که برای رسیدن به هدف بازده 3 ساله لازم باشد ، همچنان آماده است. هر نوع اوراق قرضه خریداری شده برای حمایت از این هدف علاوه بر برنامه خرید 100 میلیارد دلار اوراق قرضه خواهد بود.

    در جلسه امروز ، هیئت مدیره همچنین مجموعه ای به روز شده از پیش بینی های اقتصادی را در نظر گرفت. اقتصاد جهانی در حال بهبودی از شیوع ویروس اولیه است و بهبود آن در چین بسیار پیشرفته است. حتی در این صورت ، میزان تولید در اکثر کشورها از سطح قبل از همه گیری کاملاً کوتاه است و شیوع ویروس اخیر خطر نزولی برای چشم انداز ، به ویژه در اروپا است.

    در استرالیا ، بهبود اقتصادی در حال انجام است و اکنون رشد مثبت تولید ناخالص داخلی در سه ماه سپتامبر با وجود محدودیت های موجود در ویکتوریا، انتظار می رود. با این وجود ، تولید مدتی طول می کشد تا به سطح قبل از همه گیری برسد. در سناریوی محوری ، انتظار می رود رشد تولید ناخالص داخلی در حدود 6 درصد در سال تا ژوئن 2021 و 4 درصد در سال 2022 باشد. انتظار می رود نرخ بیکاری همچنان بالا بماند ، اما به جای آن که کمی زیر 8 درصد باشد ، به اوج خود می رسد. پیش بینی 10 درصد در پایان سال 2022 ، نرخ بیکاری حدود 6 درصد پیش بینی می شود.انتظار می رود که این دوره طولانی بیکاری بالا و ظرفیت مازاد منجر به افزایش آرام دستمزدها و قیمت ها طی سالهای آینده شود. از نظر اساسی ، تورم در سال 2021، 1 درصد و در سال 2022، 1 درصد پیش بینی می شود. در سه ماهه اخیر ، تورم CPI در پایان سال 0.7 درصد و در اصطلاحات اساسی ، تورم 1.25 درصد بود.هیئت مدیره پرداختن به نرخ بالای بیکاری را به عنوان یک اولویت مهم ملی می داند. بسته سیاست امروز ، همراه با اقدامات قبلی توسط RBA ، در این تلاش کمک خواهد کرد. پاسخ RBA مکمل اقدامات قابل توجه دولت استرالیا ، از جمله در بودجه اخیر ، برای حمایت از مشاغل و رشد اقتصادی است.

    ترکیبی از خرید اوراق قرضه RBA و نرخ بهره پایین در منحنی عملکرد به بهبود کمک خواهد کرد: کاهش هزینه های مالی برای وام گیرندگان ؛ کمک به نرخ ارز پایین تر از غیر این. و حمایت از قیمت دارایی ها و ترازنامه ها. در عین حال ، تسهیلات تأمین مالی مدت دار RBA به هزینه های کم بودجه کمک می کند و از تأمین اعتبار برای اقتصاد حمایت می کند. تا به امروز ، موسسات مجاز سپرده گذاری 83 میلیارد دلار زیر این تسهیلات برداشت كرده اند و به 104 میلیارد دلار دیگر نیز دسترسی دارند.

    با توجه به چشم انداز اشتغال و تورم ، مدتی حمایت مالی لازم است. از طرف خود ، هیئت مدیره نرخ نقدی را افزایش نمی دهد تا زمانی که تورم واقعی در محدوده هدف 2 تا 3 درصد پایدار باشد. برای وقوع این امر ، رشد دستمزدها باید به طور مادی بیشتر از میزان فعلی باشد. این امر مستلزم دستاوردهای قابل توجه در اشتغال و بازگشت به بازار کار فشرده است. با توجه به چشم انداز ، هیئت مدیره انتظار ندارد که حداقل برای سه سال نرخ نقدی را افزایش دهد. هیئت مدیره اندازه برنامه خرید اوراق قرضه را تحت بررسی قرار خواهد داد ، به ویژه با توجه به چشم انداز در حال توسعه برای مشاغل و تورم. هیئت آماده است در صورت لزوم اقدامات بیشتری را انجام دهد.

    دلار استرالیا برای یک هفته دیگر آشفته به نظر می رسد. AUD / USD نوسانات ضمنی اخیراً بالاترین میزان خود را از اواسط ژوئن به پایان رسانده است ، اما انتظارات برای افزایش فعالیت بازار تعجب چندانی ندارد در حالی که بسیاری از ریسک های رویداد را در تقویم اقتصادی ذکر شده است. برجسته ترین تهدیدی که دلار استرالیا با آن روبرو است احتمالاً تصمیم آینده RBA خواهد بود که روز سه شنبه ، 03 نوامبر اعلام می شود. احتمال افزایش نوسانات AUD / USD در این هفته نیز به نظر می رسد توسط رویداد هایی مانند انتخابات ریاست جمهوری آمریکا تشدید شود.

    بانک رزرو استرالیا اخیراً در مورد موضع گیری سیاست پولی خود تمایل فزاینده ای را نشان می دهد ، که به فشار فروش اوسی کمک می کند زیرا شرکت کنندگان در بازار انتظارات خود را برای کاهش نرخ بهره 10 پایه ای دارند. طبق مبادله های شاخص یک شبه ، احتمالاً RBA نرخ بهره سیاست های خود را در این هفته کاهش می دهد در حال حاضر در حدود 80٪ است.همانطور که نرخ نقدی 0.10 % پیش بینی شده و تأیید این انتظار می تواند عملكرد قیمت AUD / USD را به سطح 0.7000 برگرداند.

    با این حال ، گاوهای دلار استرالیا ممکن است به دفاع از این منطقه پشتیبانی فنی مهم ادامه دهند ، زیرا خنثی سازی RBA عمدتا دارای قیمت است. همچنین به نظر می رسد که Aussie از طریق بولینگر باند پایین خود ، شناوری پیدا کرده است. به همین ترتیب ، به نظر می رسد به احتمال زیاد دلار Aussie به روند خود ادامه دهد و در محدوده الگوی مثلث نزولی خود حرکت کند. اگر خرسهای AUD / USD سطح 0.7000-قیمت را نقض کنند ، ممکن است فشار شتابی برای رسیدن به میانگین متحرک ساده 200 روزه وجود داشته باشد.

    دیدگاه‌ خود را بنویسید

    نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد.

    مقالات مرتبط
    lot-size-header

    تحلیل سه شنبه 16فوریه

    این صورتجلسه یک تصویر دقیق از آخرین جلسه هیئت مدیره بانک ذخیره RBA است ، که بینش عمیقی در مورد شرایط اقتصادی دارد و تصمیم اعضا را در مورد سیاست های پولی

    trading-the-stock-market

    تحلیل جمعه12فوریه

    تولید ناخالص داخلی (GDP) عبارت است از تغییر در ارزش تعدیل شده تورم کلیه کالاها و خدمات تولید شده توسط اقتصاد،که 2 نسخه از تولید ناخالص داخلی سه ماهه با فاصله

    exchange

    تحلیل پنجشنبه 11فوریه

    ادعا های بیکاری شامل تعداد افرادی که طی هفته گذشته برای اولین بار درخواست بیمه بیکاری کرده اند.این شاخص از اولین داده های اقتصادی

    forex-market-trading

    تحلیل چهارشنبه 10فوریه

    جرومی پاول رئیس فدرال رزرو به دلیل سخنرانی در یک وبینار به میزبانی کلوپ اقتصادی نیویورک ،سخنرانی خواهد داشت.در هنگام سخنرانی وی تاجران و

    نیاز به مشاوره و پشتیبانی دارید؟